產品說明

柜臺債券產品是指客戶通過中國銀行股份有限公司渠道開立債券托管賬戶、分銷債券及開展債券交易，并相應辦理債券托管與結算、質押登記、代理本息兌付、提供查詢等的產品。

? 柜臺債券品種為經中國人民銀行等監管部門批準可在商業銀行柜臺進行交易，并在中央國債登記結算有限責任公司和銀行間市場清算所股份有限公司等債券登記托管結算機構托管的債券。目前，主要的債券品種包括中國農業發展銀行債券、國家開發銀行債券、中國進出口銀行債券、地方政府債券和部分高信用評級債券。中國銀行每日為數百只柜臺債券提供雙邊報價，提供多種期限選擇。

柜臺債券交易品種包括現券買賣以及經中國人民銀行認可的其他交易品種。現券買賣按照成交方式不同分為債券發行認購交易、債券續發行認購交易和債券買賣交易：

1. 債券發行認購交易指客戶在債券發行的分銷期內認購債券的交易；

2. 債券續發行認購交易指客戶在債券續發行的分銷期內認購債券的交易。債券續發行是指發行人對首次發行后進入交易期的債券進行增發的行為；

3. 債券買賣交易指客戶在債券上市流通期內按照中國銀行交易報價實時買賣債券的交易。買賣交易采用逐筆、實時辦理資金清算和債券結算。

交易時間

本產品的交易時間為柜臺債券市場開市日的9:30-15:30，若客戶在營業網點柜臺交易，同時也受到網點營業時間的限制。

遇主要國際市場假期、國家法定節假日、按國家規定調整后的實際休市日以及監管部門規定的停止交易日，或受不可抗力事件影響，或受國際上各種政治、經濟、突發事件等因素的影響，或受通訊故障、系統故障、電力中斷、市場停止交易等意外事件或金融危機、國家政策變化等因素的影響，中國銀行有權暫停全部或部分本產品交易。

交易幣種及交易單位

本產品涉及的交易幣種包括人民幣及中國人民銀行允許的其他貨幣，具體以中國銀行實際交易的貨幣為準。

本產品價格單位為“元/百元面額”，凈價、應計利息、到期收益率、結算價格、結算金額等債券要素的展示方式，以各渠道報價界面為準。

交易報價

本產品報價將綜合考慮銀行間債券市場價格走勢、市場流動性及交易頭寸情況等因素，采用一日多價的形式。中國銀行有權根據市場情況隨時對交易報價進行調整。

債券買賣交易采用雙邊報價和詢價報價的形式。

1. 雙邊報價包括客戶買入凈價、客戶賣出凈價、客戶買入全價、客戶賣出全價、應計利息、客戶買入到期收益率及客戶賣出到期收益率等。

2. 詢價報價由符合條件的客戶通過中國銀行提供的交易渠道帶量發起針對某只債券的單邊詢價。待中國銀行交易員回復具體報價后，由客戶二次確認后成交。

本產品的報價和結算金額以中國銀行向客戶展示的交易成交界面結果或營業網點柜臺提供的交易憑證為準。

相關定義

1. 客戶買入凈價：指客戶向中國銀行買入債券的交易凈價。

2. 客戶賣出凈價：指客戶向中國銀行賣出債券的交易凈價。

3. 凈價：指不含應計利息的債券價格。

4. 應計利息：指上一付息日（或起息日）至結算日之間累計的按百元面值計算的債券發行人應付給債券持有人的利息。

5. 交易全價=交易凈價＋應計利息。

6. 客戶買入到期收益率：指客戶以債券當前客戶買入凈價買入債券并持有到期所獲得的年化收益比率。

7. 客戶賣出到期收益率：指銀行買入到期收益率，是銀行以債券當前客戶賣出凈價從客戶手中買入債券并持有到期所獲得的年化收益比率。

8. 起息日：指開始計算債券利息的日期。

9. 付息日：指債券發行人向債券投資人支付利息的日期。

10. 債券到期兌付日：指債券發行人到期償還本金并支付最后一次利息的日期。

風險提示

辦理本業務前需仔細閱讀風險揭示書，能完全理解和接受交易條款和相關風險。客戶可能面臨的風險包括但不限于政策風險、市場風險、流動性風險等。

以上內容僅供參考，具體產品信息以我行產品文件為準。